Qualifizierte vs. nicht qualifizierte Aktienoptionen

Abhängig von der steuerlichen Behandlung von Aktienoptionen können sie als beides klassifiziert werden qualifizierte Aktienoptionen oder nicht qualifizierte Aktienoptionen. Qualifizierte Aktienoptionen werden auch genannt Anreizaktienoptionen, oder ISO.

Gewinne aus der Ausübung von qualifizierten Aktienoptionen (QSO) werden mit dem Kapitalertragsteuersatz (in der Regel 15%) besteuert, der niedriger ist als der Satz, mit dem das gewöhnliche Einkommen besteuert wird. Gewinne aus nicht qualifizierten Aktienoptionen (NQSO) gelten als ordentliches Einkommen und können daher nicht für die Steuererleichterung in Betracht kommen. NQSOs haben zwar höhere Steuern, sie bieten aber auch viel mehr Flexibilität, wem sie gewährt werden können und wie sie ausgeübt werden können. In der Regel bevorzugen Unternehmen die Zulassung nicht qualifizierter Aktienoptionen, da sie die für die NQSOs angefallenen Kosten früher als Betriebskosten abziehen können.

Weitere Details zu den Unterschieden, Regeln und Einschränkungen qualifizierter und nicht qualifizierter Aktienoptionen sowie Beispielszenarien finden Sie unten.

Vergleichstabelle

Nicht qualifizierte Aktienoptionen im Vergleich zu qualifizierten Aktienoptionen - Vergleichstabelle

	Nicht qualifizierte Aktienoptionen	Qualifizierte Aktienoptionen
Empfänger	Kann an alle ausgegeben werden, z. B. Mitarbeiter, Verkäufer, Verwaltungsrat	Kann nur an Mitarbeiter ausgegeben werden
Ausübungspreis	Kann einen Ausübungspreis haben	Der Ausübungspreis muss zum Zeitpunkt der Gewährung mindestens dem fairen Marktwert (FMV) entsprechen. Für 10% + Aktionäre muss der Ausübungspreis zum Zeitpunkt der Gewährung mindestens 110% des FMV betragen.
Steuerfolgen (Empfänger)	Keine Steuer zum Zeitpunkt der Erteilung. Der Empfänger erhält bei Ausübung einen ordentlichen Ertrag (oder Verlust) in Höhe der Differenz zwischen dem Zuteilungspreis und dem FMV der Aktie zum Zeitpunkt der Ausübung.	Keine Steuer zum Zeitpunkt der Erteilung oder bei Ausübung. Kapitalertragsteuer bei Verkauf von Aktien, wenn der Mitarbeiter nach Ausübung der Option mindestens 1 Jahr Aktien hält.
Steuerfolgen (Unternehmen)	Solange das Unternehmen die Verrechnungsverpflichtungen erfüllt, kann es die angefallenen Kosten als Betriebsaufwand abziehen. Diese Kosten entsprechen dem vom Empfänger angegebenen ordentlichen Einkommen.	Dem Unternehmen stehen keine Abzüge zur Verfügung.
Wert der Aktie	Keine Begrenzung des Wertes der Aktien, die infolge der Ausübung erhalten werden können	Der gesamte beizulegende Zeitwert (ermittelt am Zuteilungsdatum) der durch Ausübung von erstmals ausübbaren QSOs erworbenen Aktien kann in einem Kalenderjahr $ 100.000 nicht übersteigen.
Haltedauer	Keine Einschränkungen	Sobald die Optionen ausgeübt werden, besitzt der Mitarbeiter die Aktie. Sie muss die Aktie mindestens ein weiteres Jahr vor dem Verkauf der Aktien halten. Wenn es vor einem Jahr verkauft wird, handelt es sich um eine disqualifizierende Disposition und wird als nicht qualifizierte Aktienoptionen behandelt.
Übertragbar	Kann oder nicht übertragbar sein	Muss nicht übertragbar sein und darf nicht mehr als 10 Jahre nach Gewährung ausübbar sein.

Inhalt: Qualifizierte und nicht qualifizierte Aktienoptionen

• 1 Funktionsweise von Aktienoptionen
• 2 Regeln für qualifizierte Aktienoptionen (Incentive-Aktienoptionen)
• 3 Steuerliche Behandlung
  • 3.1 Beispiele
• 4 Doppelbesteuerung vermeiden
• 5 Referenzen

Wie Aktienoptionen funktionieren

Aktienoptionen werden häufig von einem Unternehmen verwendet, um bestehende Mitarbeiter zu entschädigen und potenzielle Mitarbeiter zu gewinnen. Aktienoptionen für Mitarbeiter (aber nicht qualifiziert) können auch Nicht-Mitarbeitern, wie Lieferanten, Beratern, Rechtsanwälten und Projektträgern, für erbrachte Dienstleistungen angeboten werden. Aktienoptionen sind Call-Optionen auf die Stammaktien eines Unternehmens, d. H. Verträge zwischen einem Unternehmen und seinen Mitarbeitern, die Mitarbeitern die Möglichkeit geben Recht zu kaufen eine bestimmte Anzahl von Aktien der Gesellschaft zu einem festen Preis innerhalb eines bestimmten Zeitraums. Die Mitarbeiter hoffen, von der Ausübung dieser Optionen in der Zukunft profitieren zu können, wenn der Aktienkurs höher ist.

Das Datum, an dem Optionen vergeben werden, wird als Zuteilungsdatum bezeichnet. Der Marktwert der Aktie am Zuteilungsdatum wird als Zuteilungspreis bezeichnet. Wenn dieser Preis niedrig ist und der Wert der Aktie in der Zukunft steigt, kann der Empfänger dies tun Übung die Option (von ihrem Recht Gebrauch machen, die Aktie zum Zuschusspreis zu kaufen).

Hier unterscheiden sich qualifizierte und nicht qualifizierte Aktienoptionen. Mit NQSOs kann der Empfänger die von ihm erworbene Aktie sofort durch Ausübung der Option verkaufen. Dies ist eine "bargeldlose Übung", da der Empfänger einfach die Differenz zwischen dem Marktpreis und dem Zuschusspreis eingibt. Sie muss kein eigenes Geld aufbringen. Bei qualifizierten Aktienoptionen muss der Empfänger die Aktien erwerben und mindestens ein Jahr halten. Dies bedeutet, dass Sie den Kaufpreis in bar bezahlen müssen. Dies bedeutet auch ein höheres Risiko, da der Wert der Aktie während der einjährigen Haltedauer sinken kann.

Regeln für qualifizierte Aktienoptionen (Incentive-Aktienoptionen)

Die IRS und die SEC haben aufgrund der günstigen steuerlichen Behandlung einige Beschränkungen für qualifizierte Aktienoptionen auferlegt. Diese schließen ein:

• Der Empfänger muss mindestens ein Jahr nach dem Gewährungsdatum warten, bevor er die Optionen ausüben kann.
• Der Empfänger muss nach dem Ausübungsdatum mindestens ein Jahr warten, bevor er die Aktie verkaufen kann.
• Nur Mitarbeiter der Gesellschaft können qualifizierte Aktienoptionen von der Gesellschaft erhalten.
• Optionen verfallen nach 10 Jahren.
• Der Ausübungspreis muss dem beizulegenden Zeitwert der zugrunde liegenden Aktie zum Zeitpunkt der Gewährung entsprechen oder diesen übertreffen.
• Für Mitarbeiter, die 10% oder mehr des Unternehmens besitzen, muss der Ausübungspreis mindestens 110% des Marktwerts betragen, und Optionen verfallen in 5 Jahren ab dem Zeitpunkt der Gewährung.
• Optionen sind nicht übertragbar, es sei denn, dies wird durch das Gesetz oder die Abstammungsgesetze geregelt. Die Option kann nur von dem Inhaber der Option ausgeübt werden.
• Der gesamte beizulegende Zeitwert (ermittelt am Zuteilungsdatum) der durch Ausübung von erstmals ausübbaren ISOs erworbenen Aktien kann in einem Kalenderjahr 100.000 USD nicht übersteigen. Soweit dies der Fall ist, werden solche Optionen als nicht qualifizierte Aktienoptionen behandelt.

Steuerliche Behandlung

Warum nutzen die Leute trotz dieser Einschränkungen qualifizierte Aktienoptionen? Der Grund ist die günstige steuerliche Behandlung von Gewinnen aus QSOs.

Wenn nicht qualifizierte Aktienoptionen ausgeübt werden, ist der Gewinn die Differenz zwischen dem Marktpreis (FMV oder Marktwert) zum Ausübungszeitpunkt und dem Zuteilungspreis. Dies ist auch bekannt als Schnäppchenelement. Dieser Gewinn gilt als normales Einkommen und muss in der Steuererklärung für dieses Jahr angegeben werden.

Wenn der Empfänger die Aktie nach der Ausübung sofort verkauft, gibt es keine weiteren steuerlichen Überlegungen. Wenn der Empfänger die Aktien jedoch nach Ausübung der Optionen hält, wird der FMV am Ausübungstag der Kaufpreis oder die "Kostenbasis" der Aktien. Nun, wenn die Aktien für ein weiteres Jahr gehalten werden des Weiteren Gewinne gelten als langfristige Kapitalgewinne. Wenn Aktien vor diesem Zeitrahmen verkauft werden, werden alle weiteren Gewinne (oder Verluste) dem ordentlichen Einkommen zugerechnet.

Der größte Vorteil qualifizierter Aktienoptionen besteht darin, dass das Schnäppchenelement nicht als gewöhnliches Einkommen angesehen wird. Abgesehen von AMT (Alternative Minimum Tax) muss die Ausübung von Aktienoptionen nicht einmal im Jahr gemeldet werden, wenn die Aktien nicht verkauft werden. Es werden keine Steuern fällig, wenn qualifizierte Aktienoptionen ausgeübt werden und Anteile zum Zuteilungspreis erworben werden (auch wenn der Zuteilungspreis zum Zeitpunkt der Ausübung niedriger als der Marktwert ist)..

Wenn Aktien letztendlich verkauft werden (nach einer Haltedauer von mindestens 1 Jahr), werden die Gewinne als langfristige Kapitalgewinne betrachtet, die zu einem niedrigeren Satz als das normale Einkommen besteuert werden. Wenn Aktien früher verkauft werden als die Haltedauer von einem Jahr, spricht man von einer disqualifizierenden Disposition, die dann wie eine nicht qualifizierte Aktienoption behandelt wird.

Beispiele

Es ist möglich, dass Anreizaktienoptionen - auch wenn sie bei ihrer Gewährung qualifizierte Aktienoptionen waren - nicht für den steuerlich begünstigten Status "qualifiziert" sind. Zum Beispiel,

• Wenn es sich um eine "bargeldlose Ausübung" handelt: Der Angestellte kann die Aktien unmittelbar nach Ausübung der Optionen verkaufen, wodurch die Differenz zwischen dem Marktpreis und dem Zuteilungspreis (Ausübungspreis) der Option gesteckt wird. Dies ermöglicht es dem Mitarbeiter, kein eigenes Bargeld auszugeben, und er befreit ihn auch von dem Risiko, dass der Aktienkurs nach dem Training sinkt.
• Wenn der Mitarbeiter die Aktien nach Ausübung der Optionen 1 Jahr nicht gehalten hat.

Es ist nützlich, sich verschiedene Beispiele anzusehen, um die steuerlichen Auswirkungen zu verstehen. Angenommen, ein Mitarbeiter erhielt am 1. Januar 2010 Aktienoptionen, als der Aktienkurs 5 US-Dollar betrug. Nehmen wir auch an, dass das Einkommen des Angestellten 100.000 US-Dollar beträgt und sie sich in der Grenzsteuersätze von 28% für das normale Einkommen befindet. Lassen Sie uns nun die verschiedenen Szenarien betrachten und die steuerlichen Auswirkungen berechnen.

Beispiele für steuerliche Auswirkungen von qualifizierten und nicht qualifizierten Aktienoptionen

Szenario 1 ist die klassische qualifizierte Aktienoption. Wenn Optionen ausgeübt werden und keine Steuern fällig sind, werden keine Einkünfte ausgewiesen. Die Aktien werden über ein Jahr nach dem Kauf gehalten, sodass alle Gewinne mit dem langfristigen Kapitalertragsteuersatz von 15% besteuert werden..

Szenario 2 ist ein Beispiel für eine disqualifizierende Verfügung, obwohl der Plan ein qualifizierter Aktienoptionsplan war. Die Aktien wurden ein Jahr nach Ausübung nicht gehalten, so dass die Steuervorteile einer qualifizierten ISO nicht realisiert werden.

Szenario 1 und Szenario 2 In der nicht qualifizierten Kategorie ist dies die gleiche Situation, wenn die Gewährung im Rahmen eines nicht qualifizierten Aktienoptionsplans erfolgte. Wenn die Optionen ausgeübt werden (2011), wird das ordentliche Einkommen in Höhe der Differenz zwischen dem FMV am Ausübungstag (15 USD) und dem Zuschusspreis (5 USD) angegeben. In Szenario 1 werden die Aktien gekauft und für mehr als ein Jahr gehalten. Die weiteren Gewinne (22 - 15 USD) gelten somit als langfristiger Kapitalgewinn. In Szenario 2 werden Aktien nicht länger als ein Jahr gehalten. Die weiteren Gewinne gelten also auch als ordentliches Einkommen. Endlich, Szenario 3 ist ein Sonderfall von Szenario 2, in dem die Aktien unmittelbar nach dem Erwerb verkauft werden. Hierbei handelt es sich um eine "bargeldlose Ausübung" der Aktienoptionen, und der gesamte Gewinn wird als ordentliches Einkommen betrachtet.

Diese Tabelle enthält Beispiele, die den obigen ähnlich sind und zeigen, wie Erträge in W2-Kontoauszügen ausgewiesen werden und wie Kapitalgewinne in verschiedenen Szenarien sowohl kurz- als auch langfristig ausgewiesen werden.

TurboTax bietet einen guten Leitfaden zu diesem Thema, der noch detailliertere Szenarien enthält. Außerdem wird erläutert, wie die Alternative Minimum Tax (AMT) die Angelegenheit für qualifizierte Aktienoptionen weiter kompliziert.

Vermeidung der Doppelbesteuerung

Wenn in W2 Erträge aus Aktienoptionen ausgewiesen werden, müssen Sie besonders vorsichtig sein, um eine Doppelbesteuerung zu vermeiden. Dies liegt daran, dass der Broker die falsche Kostenbasis für die 1099-B verwendet, die er Ihnen erteilt.

1099-B ist eine von Börsenmaklern abgegebene Erklärung, in der alle Ihre Börsentransaktionen aufgeführt sind. Sie sind in kurz- und langfristig unterteilt, so dass sie leicht gemeldet werden können. Ihr Makler sendet Ihnen diese Informationen nicht nur zu, sondern auch an die IRS. Für jede Transaktion vermerkt der 1099-B die Kostenbasis (d. H. Den Kaufpreis oder die Kosten für den Erwerb der Anteile + Maklerprovision) und den Erlös (d. H. Den bei Verkauf von Anteilen erhaltenen Betrag). Die Differenz zwischen den beiden ist der Nettogewinn (oder -verlust).

Obwohl das Schnäppchenelement (siehe Definition oben) in Ihrem W2, dem Maklergeschäft, als Einkommen ausgewiesen wird passt Ihre Kosten nicht an in der 1099-B. z.B. Wenn Ihr Zuschusspreis 10 USD betrug und Sie Ihre Optionen ausüben, wenn der Preis 30 USD beträgt, werden 20 USD auf Ihrem W2 ausgewiesen. Wie alle W2-Löhne werden Einkommenssteuern und andere anwendbare Steuern wie Sozialversicherung und Medicare von diesen Einnahmen einbehalten. Sie würden also erwarten, dass der 1099-B des Brokers die Kostenbasis mit 30 US-Dollar (+ eine kleine Provision) und den Erlös mit 30 US-Dollar angibt.

Stattdessen werden Sie feststellen, dass der 1099-B die Kostenbasis mit 10 US-Dollar angibt und mit 30 US-Dollar fortfährt und dem IRS einen Gewinn von 20 US-Dollar verzeichnet. Wenn Sie also Ihre Steuererklärung einreichen, sollten Sie die Kostenbasis anpassen und beachten, dass die vom Maklergeschäft gemeldete Basis nicht korrekt ist. Dies ist sehr wichtig, da Sie sonst doppelt Steuern zahlen müssen. Weitere Informationen zu diesem Thema.

Verweise

• Anreizaktienoptionen (qualifizierte Aktienoptionen) - Wikipedia
• Aktienoptionen - IRS Publication 525 (2011) Steuerbares und nicht steuerbares Einkommen
• Anreizaktienoptionen - TurboTax