Kapitel 11 vs. Kapitel 7 Insolvenz

Je nach Art oder "Kapitel" der Insolvenz werden Schulden unterschiedlich behandelt. Im Kapitel 11 Insolvenz, Schulden werden so umstrukturiert, dass die Rückzahlung der Schulden realistischer wird. Im Kapitel 7 Konkurs, Dies ist die häufigste Form des Konkurses. Viele Schulden werden vergeben, und eine Vielzahl von persönlichen Vermögenswerten wird verkauft - liquidiert -, um so viele verbleibende Schulden wie möglich zurückzuzahlen. Im Allgemeinen wird die Insolvenz von Kapitel 11 von Unternehmen und anderen Geschäftsinhabern in Anspruch genommen, während die Insolvenz von Kapitel 7 von Einzelpersonen bevorzugt wird.

Es gibt 4 Arten von Insolvenzanträgen im Federal Insolvenzordnung (Titel 11 des Code der Vereinigten Staaten):

Kapitel 7 - Liquidation
Kapitel 11 - Reorganisation (oder Insolvenz der Rehabilitation)
Kapitel 12 - Anpassung der Schulden eines Familienlandwirts mit regelmässigem Jahreseinkommen
Kapitel 13 - Anpassung der Schulden einer natürlichen Person mit regelmässigem Einkommen

Der Hauptunterschied zwischen dem Konkursverfahren in Kapitel 7 und Kapitel 11 besteht darin, dass bei einem Insolvenzantrag in Kapitel 7 die Vermögenswerte des Schuldners verkauft werden, um die Kreditgeber (Gläubiger) zu zahlen, während der Schuldner in Kapitel 11 mit Gläubigern verhandelt, um die Bedingungen des Darlehens zu ändern Vermögenswerte liquidieren (verkaufen).

Vergleichstabelle

Kapitel 11 Insolvenz versus Kapitel 7 Insolvenzvergleichstabelle

Kapitel 11 Insolvenz	Kapitel 7 Insolvenz

Bekannt als	Reorganisation oder Rehabilitation Konkurs	Liquidation Konkurs
Veräußerte Vermögenswerte des Schuldners (liquidiert)	Nein	Ja (bestimmte Vermögenswerte sind befreit; daher werden sie nicht verkauft)
Treuhänder ernannt	Ja	Ja
Rolle des Treuhänders	Zusammenarbeit mit dem Schuldner bei der Ausarbeitung eines Tilgungsplans für alle ausstehenden Darlehen	Zur Überwachung der Sicherung des Vermögens des Schuldners, der Liquidation (des Verkaufs) dieser Vermögenswerte und der Rückzahlung der Gläubiger in der Rangfolge (zuerst gesicherte Schulden)
Schuldenerlass	Nein. Die Darlehensbedingungen werden geändert.	Ja. Schulden können verzichtet werden, sofern der Verkauf von Vermögenswerten nicht alle Kredite abdeckt.
Entitäten, die einreichen dürfen	Unternehmen, Einzelpersonen, Ehepaare	Unternehmen, Einzelpersonen, Ehepaare

Inhalt: Kapitel 11 gegen Kapitel 7 Insolvenz

1 Wann sollte Insolvenz betrachtet werden?
- 1.1 Andere Wege der Schuldentilgung
2 Wer sollte sich für Kapitel 11 oder Kapitel 7 anmelden??
3 Kreditberatung und Schuldnerbildung
4 Wie einreichen?
5 automatische Aufenthalte
6 Erste Gläubigerversammlung und Insolvenzgericht
7 Schuldenerlass vs. Schuldenumstellung
- 7.1 Ausgenommenes Eigentum
8 Liquidation vs. Schuldentilgung
9 Kosten
10 Kapitel 11 vs. Kapitel 7 Auswirkungen auf die Kreditwürdigkeit
11 Geschäftsgebrauch von Kapitel 11 und Kapitel 7
12 Radiointerview zur Erklärung der Unterschiede
13 Referenzen

Wann sollte Insolvenz betrachtet werden?

Insolvenz ist eine Option für diejenigen, die das Gefühl haben, ihre Schulden nicht zurückzahlen zu können. Die Insolvenz sollte jedoch nur als letztes Mittel betrachtet werden, da dies langfristige negative Auswirkungen auf die Kreditwürdigkeit hat.

Andere Möglichkeiten, Schulden zu entlasten

Oft verkaufen Gläubiger ihre ungesicherten Schulden an Inkassobüros, die dann aggressive Taktiken anwenden, um die Schulden einzutreiben, oder so viel wie möglich. Es gibt Möglichkeiten, das Fair Credit Reporting Act zu verwenden, um diese ungesicherten Schulden für nichtig zu erklären, insbesondere weil Inkassobüros oft nicht die erforderlichen Unterlagen für die rechtliche Durchsetzung von Schuldverpflichtungen aufweisen. Dieser Forumsbeitrag enthält einige gute Informationen dazu.

Wer sollte sich für Kapitel 11 oder Kapitel 7 anmelden??

In den meisten Fällen möchten Einzelpersonen die Insolvenz des Kapitels 7 oder 13 beantragen. Insbesondere das Kapitel 7-Insolvenzverfahren ist für Personen gedacht, die einen "Neuanfang" suchen, aber Unternehmen können auch das Kapitel 7 beantragen (und tun dies häufig). Diese Art der Insolvenz konzentriert sich darauf, so viele Schulden wie möglich zu begleichen und Vermögenswerte zu liquidieren, um eine Vielzahl von verbleibenden Schulden abzuzahlen, die nicht beglichen werden können.

Ein Mindestbetrag an Schulden ist nicht für jemanden erforderlich, der entweder Insolvenz von Kapitel 11 oder Kapitel 7 einreicht. Um die Insolvenz des Kapitels 7 zu beantragen, muss der Einzelne jedoch einen "Mittelwerttest" bestehen, in der Regel über eine große Menge unüberschaubarer Schulden und / oder ein niedriges Einkommen, das die Rückzahlung der Schulden behindert. Diejenigen, die viel verfügbares Einkommen haben, haben eine geringere Wahrscheinlichkeit, dass ihre Einreichung in Kapitel 7 genehmigt wird.

Kapitel 11, das teurer als Kapitel 7 ist, ist in der Regel für mittlere bis große Unternehmen gedacht. Kleinere Unternehmen und Einzelunternehmer möchten jedoch möglicherweise diese Art von Insolvenz in Betracht ziehen. Im Gegensatz zu Kapitel 7 werden in Kapitel 11 Vermögenswerte nicht liquidiert, sondern nur Schulden umstrukturiert. Dies ermöglicht einem Schuldner, einen wichtigen Vermögenswert, beispielsweise ein Unternehmen, vor einer Liquidation zu schützen. Im Falle von Einzelunternehmen und ähnlich kleinen Unternehmen betrifft die Insolvenz von Kapitel 11 sowohl geschäftliche als auch private Vermögenswerte.

Kreditberatung und Schuldnerbildung

Vor der Beantragung einer der beiden Insolvenzarten müssen Einzelpersonen mindestens 60 Minuten an der Kreditberatung und mindestens zwei Stunden an einem Schuldnerschulungskurs teilnehmen. Das US-Trustee-Programm enthält eine Liste von staatlich anerkannten Kreditberatern und Schulungen für Schuldnerschulungen.

Während der Kreditberatung hilft ein Finanzberater einem Schuldner, ein Budget zu erstellen und nach möglichen Alternativen zum Konkurs zu suchen. Die Schuldnerausbildung ist eher ein allgemeiner Schulungskurs, der einer Person beibringt, wie sie mit Geld und Krediten richtig umgehen. Der Kurs soll dem Schuldner helfen zu lernen, wie er in Zukunft Konkurs vermeiden kann.

Nach erfolgreichem Abschluss dieser Programme erhalten Einzelpersonen ein Zertifikat von Programmanbietern. Diese Zertifikate sind Teil des Nachweises, den Schuldner für die Insolvenz anmelden müssen.

Wie kann ich die Datei ablegen?

Mit dem Aufkommen der elektronischen Einreichungsprozesse können Einzelpersonen ohne die Hilfe eines Insolvenzanwalts Insolvenz anmelden. Das Formular B200 enthält Checklisten für jede Art von Insolvenz. Die Insolvenzen von Kapitel 11 und Kapitel 7 sind jedoch für Personen, die mit dem US-amerikanischen Insolvenzgesetz nicht vertraut sind, sehr komplex. Wenn die richtigen Informationen oder Unterlagen nicht übermittelt werden, kann dies dazu führen, dass ein Gericht eine Klage ablehnt. Schlimmer noch, unzutreffende Informationen in einer Insolvenzanmeldung können als kriminell betrügerisch betrachtet werden.

Einzelpersonen können keine Insolvenz beantragen, wenn sie in den letzten 180 Tagen abgelehnt wurden. Daher ist es sehr wichtig, dass alle erforderlichen Beweise vorliegen.

Automatische Aufenthalte

Sobald ein Insolvenzantrag gestellt wird und vor dessen Genehmigung oder Abberufung, wird allen Kreditgebern ein automatischer Aufenthalt gewährt. Ein automatischer Aufenthalt schränkt die Gläubiger davon ein, weiterhin versuchen, die Zahlung vom Schuldner einzuziehen, und schränkt die Gläubiger weiter ein, wenn sie Klagen gegen den Schuldner einreichen oder in seinem Hause eine Zwangsversteigerung durchführen. Dies bietet unmittelbare Erleichterung für Insolvenzsuchende. Vor allem verhindert es, dass Gläubiger in letzter Minute missbräuchliche Taktiken anwenden, um so viel wie möglich von ihrem Geld zurückzubekommen. Diese Schutzmaßnahmen bleiben während des gesamten Konkursverfahrens erhalten.

Kreditgeber können bei einem Insolvenzgericht beantragen, eine Ausnahme von dieser Regel für alle Schuldenstreitigkeiten zu treffen, die sie mit einem Schuldner haben, was bedeutet, dass Schuldner in einigen Fällen gleichzeitig mit der Insolvenzanmeldung und mehreren Arten der Rückzahlung von Schulden rechnen müssen.

Erste Gläubigerversammlung und Insolvenzgericht

Abgesehen von Gläubigern, die eine Entlastung anfechten, müssen nur wenige an einer Anhörung vor einem Insolvenzgericht teilnehmen, um eine Insolvenzanmeldung abzugeben. Stattdessen gibt es eine "Erste Gläubigerversammlung", eine Besprechung, die etwa 30 bis 40 Tage nach der Einreichung stattfindet. Wie der Name vermuten lässt, können Gläubiger an diesem Treffen teilnehmen, was aber selten der Fall ist. Stattdessen neigen sie dazu, dass ihre Anwälte mit dem / den Anwalt (en) des Schuldners zusammenarbeiten - ein weiterer Grund, warum es ratsam ist, einen Anwalt für das Insolvenzverfahren zu beauftragen.

Dieses Treffen wird nicht von einem Insolvenzrichter überwacht, sondern von einem Insolvenzverwalter, einer Person, die für die Verwaltung des Insolvenzverfahrens einer Person zuständig ist. Treuhänder werden in der Regel vom US-Justizministerium ernannt. In einigen Akten des Kapitels 11 wird anstelle eines Treuhänders ein Chief Restructuring Officer eingesetzt.

Bei beiden Arten der Hinterlegung schwört die Person, die eine Liquidation oder eine Reorganisation anstrebt, die Fragen des Treuhänders wahrheitsgemäß zu beantworten. Meistens ist diese Sitzung sehr kurz, es sei denn, der Treuhänder oder der Chief Restructure Officer ist hinsichtlich bestimmter Informationen, die der Schuldner zur Verfügung gestellt hat, verwirrt oder misstrauisch.

Ein wesentlicher Unterschied bei der Einreichung des Kapitels 11 besteht in der Umstrukturierung von Unternehmen, die der Treuhänder während des Konkursverfahrens übernimmt. (Es gibt einige Ausnahmen; siehe Schuldner im Besitz.) Wenn ein Unternehmen in den kommenden Jahren wahrscheinlich Geld verdient, wird das Unternehmen häufig die Erlaubnis erhalten, den Betrieb fortzusetzen, und die aus dem Geschäft erzielten Erträge werden in die Schuldentilgung fließen. Wenn das Unternehmen mehr Schulden hat als Vermögenswerte oder Einnahmen, ist es jedoch wahrscheinlich, dass das Unternehmen im Rahmen des Reorganisationsprozesses von Kapitel 11 an Gläubiger verkauft wird.

Debt Vergebung vs. Debt Reorganisation

Schuldverzicht ist die gebräuchliche Bezeichnung für das, was gesetzlich als Insolvenzverfahren bezeichnet wird, eine Kernkomponente der Einreichung in Kapitel 7, die in geringerem Umfang auch in den Einreichungen in Kapitel 11 verwendet wird. Wenn ein Gläubiger nicht eine bestimmte Entlassungsanfrage bestreitet, werden die meisten Entlastungen automatisch genehmigt. Ein Konkursgericht sendet dann eine Kopie der Entlassungsaufträge an alle zuständigen Gläubiger. Bei einem Entlassungsauftrag müssen die Gläubiger die aufgeführten Schulden "vergeben", indem sie nicht mehr die Rückzahlung verlangen. Entlassene Schulden sind nach Ansicht des Gesetzes nicht mehr geschuldet.

Dies ist ein anderer Prozess als die Umschuldung, die in einer Einreichung in Kapitel 11 verwendet wird. Bei der Umschuldung werden Schulden nicht beglichen oder vergeben. Stattdessen werden die Kreditbedingungen so geändert, dass ein Schuldner hoffentlich seine Schulden erfolgreicher zurückzahlen kann. Zum Beispiel kann der APR oder die Zinssätze der Schulden gesenkt werden oder die Dauer, die ein Schuldner zur Rückzahlung eines Darlehens benötigt, kann verlängert werden.

Ungesicherte Schulden wie Kreditkartenschulden werden eher vergeben als gesicherte Schulden wie Haus- oder Autokredite. Und Studentendarlehenschuld ist noch nie Insolvenz entlassen.

Es ist erwähnenswert, dass die Abgaben zu unterschiedlichen Zeitpunkten in den Anmeldungen in Kapitel 11 und Kapitel 7 ausgestellt werden. Für die Insolvenz von Chapter 11 wird in der Regel eine Schuldenerlass gewährt nach dem Alle neu organisierten Schulden wurden vollständig beglichen. In Kapitel 7 des Konkurses gibt es jedoch festgelegte Zeiträume, in denen ein Gläubiger beantragen kann, dass eine Schuld nicht für die Entlastung geeignet ist. Nach diesem Zeitraum - in der Regel etwa zwei bis vier Monate nach der Ablage in Kapitel 7 - werden alle anrechenbaren Schulden automatisch beglichen.

Ausgenommenes Eigentum

In der Insolvenz von Kapitel 7 wird es Einzelpersonen oft gestattet, bestimmte Vermögenswerte vom Liquidationsprozess freizustellen. Was von der Liquidation freigestellt werden kann, ist von Staat zu Staat unterschiedlich, normalerweise umfasst das befreite Eigentum jedoch Vermögenswerte wie Altersversorgungspläne wie 401 (k) s, ein Familienauto und einige Ersparnisse. Einige Bundesstaaten, wie Texas, sind bei Immobilienausnahmen ziemlich nachsichtig. Andere erlauben es den Filern jedoch nur, eine sehr kleine Menge an Bargeld aufzubewahren, wenn der Prozess abgeschlossen ist.

Hypotheken sind sehr selten vom Insolvenzverfahren ausgenommen. Dies bedeutet, dass jemand, der sich für Kapitel 7 anmeldet, weiterhin Zahlungen für seine Hypothek leisten muss. Wenn er diese Zahlungen nicht leisten kann, wird er möglicherweise zusätzlich zu seiner Insolvenz einem gerichtlichen oder außergerichtlichen Zwangsvollstreckungsverfahren unterzogen.

In ähnlicher Weise erlaubt der Insolvenzprozess einer Einzelperson nicht, die Zahlung von Unterhaltszahlungen oder Unterhaltszahlungen für Kinder oder die Zahlung von Steuern einzustellen.

Liquidation vs. Schuldentilgung

Ein Treuhänder übernimmt das Vermögen eines Schuldners im Rahmen einer Einreichung in Kapitel 7. Diese Vermögenswerte werden liquidiert - vom Treuhänder gegen Bargeld veräußert - und dann unter den Gläubigern verteilt.

Restrukturierte Schulden, wie in Kapitel 11 Konkurs festgestellt, müssen gemäß den neuen Bedingungen, die während des Einreichungsprozesses vereinbart wurden, zurückgezahlt werden - in der Regel über einen Zeitraum von drei bis fünf Jahren.

Kosten

Kapitel 11-Insolvenzen sind oft sehr teuer, weil sie Unternehmen betreffen, was die Sache komplizierter macht. Die Einreichung für Chapter 11 kostet oft über 1.000 Dollar. Anwaltskosten sind besonders teuer, da der Prozess von Chapter 11 mehr rechtliche Eingaben erfordert und viel länger dauert - oft bis zu einem Jahr oder länger. Darüber hinaus sind Anwälte aus Kapitel 11 weniger verbreitet als andere Insolvenzanwälte. Dies bedeutet, dass diejenigen, die sich mit den Akten des Kapitels 11 befassen, häufig stundenweise mehr verlangen als Rechtsanwälte, die mit den Akten des Kapitels 7 oder des Kapitels 13 umgehen würden.

Im Vergleich dazu ist die Insolvenz von Kapitel 7 sehr erschwinglich und enthält einige Gebühren, wie zum Beispiel die Kosten für die Teilnahme an der Kreditberatung, kann Für diejenigen, die kein Bargeld haben, kann manchmal auf sie verzichtet werden. Die Einreichung ist relativ günstig und neigt dazu, unter 500 Dollar zu bleiben, obwohl zusätzliche Anwaltsgebühren anfallen.

In den meisten Fällen kostet eine Insolvenz nach Chapter 11 viele tausend Dollar (häufig in Bezug auf die Unternehmensgröße), während eine Insolvenz nach Chapter 7 zwischen 1.000 und 2.000 USD kosten wird.

Kapitel 11 vs. Kapitel 7 Auswirkungen auf die Kreditwürdigkeit

Die Insolvenzen sowohl des Kapitels 11 als auch des Kapitels 7 verbleiben zehn Jahre nach dem Anmeldetag in den Kreditberichten. Im Gegensatz dazu dauert die Insolvenz von Kapitel 13 für eine Kreditauskunft nur sieben Jahre.

Der Konkurs einer Kreditauskunft kann sehr negativ sein. Normalerweise wird verhindert, dass Privatpersonen neue Kredite aufnehmen oder für Kreditkarten zugelassen werden. Es macht auch den Kauf eines Autos oder eines Eigenheims fast unmöglich. Während dies in einer Insolvenz schon in vielen Jahren sinnvoll sein kann, lange nachdem Schulden vergeben oder zurückgezahlt worden sind, kann sie den Filer weiterhin verfolgen.

Geschäftsgebrauch von Kapitel 11 und Kapitel 7

Unternehmen verwenden häufig beide Arten von Insolvenzen. Die Wahl zwischen diesen beiden Kapiteln hängt davon ab, was die Unternehmer mit ihrem Unternehmen langfristig erreichen wollen. Wenn das Unternehmen nicht rentabel ist oder es sich lohnt zu behalten, ist die Insolvenz von Kapitel 7 eine vernünftige Wahl. Wenn das Geschäft profitabel ist, kann Kapitel 11 eine gute Option sein. Es ist jedoch erwähnenswert, dass nur wenige kleine Unternehmen die Kosten des Konkurses nach Kapitel 11 überleben.

Radiointerview zur Erklärung der Unterschiede

Verweise

Durchschnittliche Anwaltskosten in Kapitel 7 Insolvenz - Nolo.com
Entlassung in Konkurs - USCourts.gov
Konkurs anmelden: Was Sie wissen sollten - FTC.gov
Liquidation nach der Insolvenzordnung - USCourts.gov
Reorganisation nach dem Insolvenzgesetz - USCourts.gov
Muss ich vor Gericht gehen?? - Insolvenzinformationen
Wikipedia: Kapitel 7, Titel 11, Code der Vereinigten Staaten
Wikipedia: Kapitel 11, Titel 11, Code der Vereinigten Staaten

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